Ações de bancos globais caem apesar das garantias de Biden
As ações de bancos na Ásia e na Europa caíram, apesar das garantias do presidente dos EUA de que o sistema financeiro americano está seguro após o colapso de dois credores americanos.
As quedas ocorreram depois que as autoridades agiram para proteger os depósitos dos clientes quando o Silicon Valley Bank (SVB) e o Signature Bank, com sede nos EUA, entraram em colapso.
Joe Biden prometeu fazer “o que for necessário” para proteger o sistema bancário.
Mas os investidores temem que outros credores ainda possam ser atingidos pelas consequências.
Na terça-feira, o índice de ações Topix Banks do Japão caiu mais de 7%, colocando-o em seu pior dia em mais de três anos.
As ações do Mitsubishi UFJ Financial Group, o maior credor do país em ativos, caíram 8,1% no pregão asiático do meio-dia.
Na segunda-feira, o Santander da Espanha e o Commerzbank da Alemanha viram os preços de suas ações despencarem mais de 10% em determinado momento.
Uma série de bancos menores dos EUA sofreu perdas ainda piores do que as contrapartes europeias, apesar de garantir aos clientes que eles tinham liquidez mais do que suficiente para se protegerem de choques.
A volatilidade levou à especulação de que o Federal Reserve dos EUA agora interromperá seus planos de continuar aumentando as taxas de juros, destinadas a domar a inflação.
Biden disse que as pessoas e empresas que depositaram dinheiro no Silicon Valley Bank poderão acessar todo o seu dinheiro a partir de segunda-feira, depois que o governo interveio para proteger totalmente seus depósitos.
Muitos clientes empresariais enfrentaram a perspectiva de não conseguir pagar funcionários e fornecedores depois que seus fundos foram congelados.
O correspondente da BBC North America Technology, James Clayton, falou com as pessoas que faziam fila o dia todo do lado de fora da filial do SVB em Menlo Park, Califórnia, para acessar seus fundos.
Como o banco não estava mais oferecendo transferências eletrônicas, eles estavam sacando seu dinheiro em cheques bancários.
Como o Banco do Vale do Silício entrou em colapso?
O Silicon Valley Bank – especializado em empréstimos para empresas de tecnologia – foi fechado por reguladores dos EUA que apreenderam seus ativos na sexta-feira. Foi a maior quebra de um banco dos EUA desde a crise financeira de 2008.
Ela estava tentando levantar dinheiro para cobrir uma perda com a venda de ativos afetados por taxas de juros mais altas. A notícia dos problemas levou os clientes a correr para sacar fundos, levando a uma crise de caixa.
No domingo, as autoridades também assumiram o controle do Signature Bank em Nova York, que tinha muitos clientes envolvidos com criptomoedas e era vista como a instituição mais vulnerável a uma corrida bancária semelhante.
Biden prometeu que cobrir os depósitos não custaria nada aos contribuintes e, em vez disso, seria financiado por taxas que os reguladores cobram dos bancos.
Como parte dos esforços para restaurar a confiança, os reguladores dos EUA também revelaram uma nova maneira de os bancos tomarem empréstimos de emergência em tempos de crise.
No entanto, existe a preocupação de que as falências, que ocorreram após o colapso de outro credor americano, o Silvergate Bank, na semana passada, sejam um sinal de problemas em outras empresas.
Paul Ashworth, da Capital Economics, disse que as autoridades americanas “agiram agressivamente para impedir o desenvolvimento de um contágio”.
“Mas o contágio sempre foi mais sobre o medo irracional, então enfatizamos que não há garantia de que isso funcionará”, acrescentou.
Danni Hewson, chefe de análise financeira da corretora AJ Bell, disse: “A primeira onda de alívio foi substituída por preocupações mesquinhas de que a era das altas taxas pode ser mais difícil para alguns bancos do que se pensava anteriormente.
“Nos EUA, as ações dos bancos caíram apesar da promessa de Joe Biden de que ‘o que for necessário’ será feito para evitar que mais dominós caiam.”
consequências políticas
A falência do SVB reacendeu os debates – semelhantes aos vistos após a crise financeira de 2008 – sobre o quanto o governo deveria fazer para regular e proteger os bancos.
O presidente do Federal Reserve dos EUA, Jerome Powell, diz que haverá uma revisão completa e transparente do colapso.
Biden pediu regras mais rígidas e enfatizou que investidores e líderes bancários não seriam poupados.
“Eles se arriscaram conscientemente… é assim que o capitalismo funciona”, disse ele.
Ainda assim, o senador republicano Tim Scott, visto como potencial candidato presidencial em 2024, chamou o resgate de “problemático”.
“Construir uma cultura de intervenção do governo não impede que futuras instituições confiem no governo para intervir depois de assumir riscos excessivos”, disse ele.
Mais uma vez as pessoas estão preocupadas com os bancos. Mais uma vez, há um intenso debate sobre resgates. Mas isso não é 2008.
Após a crise financeira global, o foco foi a reforma de bancos considerados “grandes demais para falir”. Os problemas de hoje estão centrados nos bancos de médio e pequeno porte.
Os dois bancos que quebraram – Silicon Valley Bank e Signature Bank – tinham a mesma coisa em comum: seus modelos de negócios estavam muito concentrados em um setor e eles estavam superexpostos a ativos cujos valores foram pressionados pelo aumento das taxas de juros.
A crítica é que eles deveriam ter previsto isso e não previram. O presidente do Federal Reserve dos EUA, Jerome Powell, não mediu esforços para sinalizar a intenção do Fed de aumentar as taxas de juros.
Como a maioria dos bancos é bem diversificada e tem muito dinheiro em mãos, a suposição é de que o risco para o restante do setor bancário é baixo. Isso não impedirá os reguladores de investigar o que deu errado e quais regras precisam mudar.
E a pressão sobre os bancos de pequeno e médio porte não diminuiu. O que acontecerá com a economia americana e o combate à inflação também está para ser visto.
Fonte: BBC