Arm Holdings: gigante dos chips espera valor de mercado superior a US$ 50 bilhões
Arm, designer de chips com sede no Reino Unido, espera conquistar um valor de mercado de mais de 50 mil milhões de dólares (40 mil milhões de libras) na sua primeira venda de ações ao público desde 2016.
A empresa, que projeta chips para dispositivos como smartphones e consoles de jogos, está buscando levantar quase US$ 5 bilhões na listagem nos EUA.
Prevista para ser a maior oferta do ano, é vista como um teste de confiança do mercado.
Isso segue um forte lobby do governo do Reino Unido para listar em Londres.
O primeiro-ministro Rishi Sunak interveio pessoalmente nas negociações antes de a decisão de prosseguir com a listagem na Nasdaq ser anunciada no início deste ano.
O presidente-executivo, Rene Haas, disse que a empresa manterá sua propriedade intelectual, sede e operações no Reino Unido
Jamie Urqhuart é cofundador da Arm e anteriormente ocupou cargos de diretor de operações e diretor de estratégia na empresa. Ele disse ao programa Today da BBC Radio 4 que estava claro que Londres não era o mercado certo para Arm e a decisão de não listar aqui foi “como uma acusação à economia”, referindo-se às perspectivas económicas e laborais do Reino Unido.
Urqhuart também sugeriu que as restrições britânicas às exportações de tecnologia correm o risco de atrasar o avanço da indústria.
Estrela da indústria tecnológica britânica, a Arm Holdings estima que 70% da população mundial utiliza produtos que dependem dos seus chips, incluindo quase todos os smartphones do mundo.
A empresa é propriedade do gigante de investimentos japonês Softbank, que assumiu o controle da empresa em 2016 em um acordo que avaliou a empresa em US$ 32 bilhões. Antes da compra, estava listada em Londres e Nova York por 18 anos.
O Softbank continuará a deter 90% das ações da empresa após a venda das ações, valor menor do que o inicialmente proposto. As ações devem começar a ser negociadas na próxima semana.
Em um documento regulatório divulgado na terça-feira, a Arm disse que estava vendendo 95,5 milhões de ações no negócio a um preço esperado entre US$ 47 e US$ 51 por ação. Isso colocaria o seu valor de mercado entre cerca de 50 mil milhões e 54 mil milhões de dólares.
A empresa disse que já alinhou alguns de seus clientes de renome, incluindo Apple, Google e Nvidia, como investidores, que se comprometeram a comprar cerca de US$ 735 milhões.
O Softbank, que enfrentou grandes perdas em investimentos como a empresa de coworking WeWork, já havia explorado a venda da Arm para a Nvidia em um negócio avaliado em cerca de US$ 40 bilhões. Esse esforço foi abandonado em 2022 depois que as autoridades levantaram preocupações concorrenciais.
O plano mais recente oferece uma forma de reduzir gradualmente as suas participações.
Com os semicondutores na linha da frente da luta pelo poder entre os EUA e a China em matéria de tecnologia, a oferta de ações está a ser observada de perto.
A China responde por cerca de 25% das vendas da empresa, que foram prejudicadas pela queda nas remessas de smartphones nos últimos meses. A empresa informou anteriormente que a receita geral ficou praticamente estável no ano encerrado em 31 de março.
Fonte: BBC